为什么不是这个S&P / NASDAQ策略不费吹灰之力?我想念什么?

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Ucoin
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为什么下面的投资策略对我们来说不是理所当然的 长期 帐户?我觉得我一定很想念某些东西,因为我以前从未听过有人提出过建议。那有什么问题呢?我在想什么呢?

假设有一个中等规模的长期储蓄帐户,金额为25,000美元。你有什么用?

标准答案是“将全部25,000美元放入SPY,然后让它坐下来。”但是为什么不选择Micro E-mini S&P合同打得更好?

微型E-mini策略如下:为您的投资基金购买足够的合约,直至可以承受的最大跌幅仍能满足您的保证金要求。

这是一个$ 25,000帐户的运作方式:

微型E-mini S&P 500

  • 开始于$ 25,00
  • 买4份合约
  • 您现在在S中暴露$ 66,000&P 500
  • 您的保证金要求约为5,000美元
  • 在S中可以想象到的最极端的跌落&P会降至$ 2,300,如果发生4张合约,您的费用将为$ 20,000,但您仍不会被要求追加保证金,因为您已达到$ 5,000的保证金要求。最终,崩溃将恢复,您会恢复原状。
  • 您收集了价值$ 66,000的SPY的平均8%收益,即每年$ 5,280,或您最初的$ 25,000投资的21%
  • 您必须每年将其滚动4次,这意味着您要以40%的收益(例如,根据规则1256的长期收益为60%)(例如)为32%支付短期上限收益。为了使它与SPY策略进行比较,这是您的收益损失了6.8%((32%-15%(长期))* .4)。这使您获得4,920美元的收益,或您最初25,000美元投资的19.7%

间谍

  • 25,000美元起
  • 购买价值25,000美元的S&P 500
  • 每年获得8%的股息+ 1.8%的股息-0.01%的内部预期收益= 9.7%的平均年度收益
  • (通过上述分析,将无法解决使苹果变成苹果的税收问题)

保证金间谍

  • 25,000美元起
  • 购买价值$ 50,000的S&P 500
  • 每年获得8%的股息+ 1.8%的股息-0.01%的ER = 50,000美元的平均年收益9.7%或您最初25,000美元的投资的19.4%
  • 但随后,25,000美元的利息损失了8%,因此您的初始投资只剩下11.4%
  • (将不对上述分析的苹果产品征税。)

所以

  • 微型电子迷你吧= 19.7%
  • 间谍= 9.7%
  • 保证金间谍= 11.4%

那么,为什么我以前没有听说过针对长期投资帐户的建议呢?期货(S&P或NASDAQ)听起来像是没脑子-但这不是那么容易,那么我想念的是什么呢?

编辑1:关于它的潜在风险太大的很好的评论,因为S&P可能跌破$ 2,300,因此您将被淘汰。如果我们将模型更改为仅购买3张合约,那么您将有足够的空间购买S&P会跌至1,900美元,然后被淘汰,您的平均年收益为14.8%。仍然比将全部25,000美元投入SPY更好。我个人非常有信心,我们不会再看到$ 1,900了。
通过一站式投资,退休,支票等进行控制。
 

强尼

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Ucoin
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是的,对于那些认为将钱100%投入SPY是一个好主意的人们来说,这是合乎逻辑的结论。如果100%很好,那么甚至更好,您是对的。

问题是100%不好。这不是最佳的。如果您对100%SPY所带来的风险水平还可以,则最好使用150%SPY和50%AGG(债券指数)之类的产品。因为那150/50的投资组合将具有与100%SPY相同的风险水平,但是回报却很高。

同样,如果您对建议的风险水平(大约300%SPY)表示满意,那么最好使用同时使用微型e-mini和债券的混合投资组合。

同样,根据规则1256,对期货征收的税款也有所不同。您将支付60/40(长期上限收益为60%/短期为40%)的税率。
 
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